CEO: Chúng ta cần phải huy động vốn để đảm bảo dòng tiền cho năm tới!Vậy cần huy động bao nhiêu?
Trả lời: Với kpi chiến lược: “Số vốn cần huy động”, ta có các cách lên chỉ tiêu sau:

Cách 1: Số tiền cần huy động = Chi phí cố định trong n tháng.

Cách 2: Số tiền cần huy động = Doanh thu dự kiến khả thi - Chi phí dự kiến đi theo doanh thu dự kiến

Cách 3: EFN (External Financing Needed) - Nhu cầu vốn từ bên ngoài = Tổng tài sản/Doanh thu hiện tại * (Doanh thu dự kiến -Doanh thu hiện tại) - Tổng nợ phải trả /Doanh thu hiện tại * (Doanh thu dự kiến -Doanh thu hiện tại) - Tỷ suất lợi nhuận * Doanh thu dự kiến *(1- Tỷ lệ chi trả cổ tức)
Nếu < O: Không cần vì dư. Nếu > 0: Thiếu, cần huy động thêm

Giả sử một doanh nghiệp có các thông số sau:
- Tổng tài sản = 50 tỷ
- Doanh thu hiện tại = 100 tỷ
- Doanh thu dự kiến = 120 tỷ
- Tổng nợ phải trả = 20tỷ
- Tỷ suất lợi nhuận (ROS) = 10%
- Tỷ lệ chi trả cổ tức (d) = 40%

Ráp vào tính:
EFN = 50/100x(120-100) - 20/100x(120-100) - 10%x120x(1-40%) = -1.2

Kết quả là “âm 1.2” tức là để đạt mức tăng trưởng trên công ty còn dư 1.2 tỷ vốn nên không cần tiền góp vào thêm !
Nguồn tham khảo: ERICCapital

at Bscvskpi - Kỹ thuật xây dựng và triển khai hệ thống Quản trị hiệu suất